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啟動內需，提振經濟，是當前宏觀經濟政策的重心所在。而其中的關鍵，一是減負，二是增收。首先，減負意味著要減輕消費者身上的擔子，財政支出要奔著解決消費者后顧之憂的方向而去，從而能夠調動消費意愿；其次，增收意味著要搞活企業，使企業煥發活力吸收勞動力，進而讓就業人口能提高收入。中國人民銀行近日向國務院法制辦提交《放貸人條例》(草案)，對于企業尤其是中小企業而言是個利好消息，這預示著企業的籌資渠道將會拓寬。
《放貸人條例》(草案)若能推行，意味著參與提供微觀金融服務的主體的種類和數量都會增加。目前決策層較為關注長三角和珠三角地區中小企業面臨的一些困難，同時也著眼于新農村建設的潛力，不管是中小企業要重現活力，還是新農村建設要發揮潛力，金融服務必不可少，而其中微觀金融是一個新的增長點。
在原先的金融格局下，企業貸款最傳統的途徑就是來自銀行，但是開辦銀行不僅有政策方面的限制，同時也有比較高的資金門檻。而服務于中小企業或者農戶，所需要的資金其實并不多。但高門檻使得有意愿參與提供貸款服務的資本無法發揮其應有的效力，所以出現大規模的民間借貸或者地下金融活動。而制度性的缺陷又使得銀行并不能真正成為市場競爭的主體，而是需要政府在背后作支撐。是以，銀行方面不愿意向中小企業提供貸款，或者說即使提供貸款，也比較少，更別提那些急需貸款卻無法提供抵押或擔保的中小企業。
這樣一來就產生一個怪現狀：一方面是等錢過冬的中小企業被擋在銀行的高貸款門檻外，另一方面，民間的資本又不能通過合法正規的途徑抵達中小企業手中。這個市場就像是大號衣服銷往小人國，完全沒有匹配起來。現在的《放貸人條例》(草案)旨在為供求雙方牽線搭橋，這一努力是值得稱道的。
在貸款供給者方面，放貸人增多不僅有助于適應不同的市場需求，同時放貸人之間的競爭也有助于提高放貸效率。《放貸人條例》(草案)的另外一個亮點是，將允許個人注冊從事放貸業務，并可能參照《小額貸款公司試點的指導意見》的標準進一步放寬。同時，對于貸款需求者，尤其是中小企業和農戶而言，更有可能從貸款市場上獲得貸款，也不必通過地下金融等“法外形式”來進行。
有一種意見擔心，放寬貸款業務準入可能會帶來極大的金融風險。但這可能是一個誤解。在準入上的放寬并不意味著放棄其他方面的監管，并且必要的市場風險由參與者自己判斷。這就是說，之前民間資本是因為沒有機會進入這個行業，而現在民間資本會自己判斷是是否要進入這個行業。在市場競爭中勝出的放貸人，必然是看到了市場的機會。就像尤努斯和他的格萊珉銀行一樣，為窮人服務，但有出色的成績。
之前對微觀金融的相關規定，都沒有對抵押和擔保方面進行松動。而此次《放貸人條例》(草案)指出了面向中小企業和農戶的貸款，可以由借貸雙方自行協商抵押和擔保，這樣一來，就激活了抵押市場。實際上，只要法律保護借貸雙方，具體的合同完全可以交給市場主體自己去操辦，這也正是“改革”的應有之義。 |