按中國(guó)傳統(tǒng)商業(yè)習(xí)慣，年前是結(jié)賬的日子，過(guò)年就是“過(guò)年關(guān)”。這在當(dāng)下的經(jīng)濟(jì)環(huán)境中也有意義。
　　一方面是長(zhǎng)期以來(lái)政府部門(mén)對(duì)金融的嚴(yán)管，一方面卻是民間借貸盛行，但總是與非法集資、高利貸、討債公司等灰色內(nèi)容常聯(lián)系在一起。去年年底關(guān)于民間借貸，政府層面釋放了2個(gè)積極信號(hào)：一是11月，央行承認(rèn)民間借貸具有合法性；二是12月，最高法發(fā)出《關(guān)于依法妥善審理民間借貸糾紛案件 促進(jìn)經(jīng)濟(jì)發(fā)展維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定的通知》。
　　普通民間借貸跟非法集資，區(qū)別到底在哪里？
　　一個(gè)人要做生意、買(mǎi)房，向周邊親戚借錢(qián)，是一回事；向社會(huì)廣告宣傳某項(xiàng)目賺錢(qián)，收了許多人的錢(qián)，從規(guī)定上來(lái)看，是另一回事。“質(zhì)變到量變”的點(diǎn)在哪里？
　　按1998年國(guó)務(wù)院《非法金融機(jī)構(gòu)和非法金融業(yè)務(wù)活動(dòng)取締辦法》，非法吸收公眾存款，是指未經(jīng)中國(guó)人民銀行批準(zhǔn)，向社會(huì)不特定對(duì)象吸收資金，出具憑證，承諾在一定期限內(nèi)還本付息的活動(dòng)。這個(gè)定義相當(dāng)寬泛，很多民間借貸都可視為非法。
　　2010年最高法頒布了《最高人民法院關(guān)于審理非法集資刑事案件具體應(yīng)用法律若干問(wèn)題的解釋》，司法機(jī)關(guān)從中國(guó)經(jīng)濟(jì)實(shí)踐中，歸納出更現(xiàn)實(shí)的執(zhí)法標(biāo)準(zhǔn)。
　　非法集資需同時(shí)具備“四個(gè)條件”：（一）未經(jīng)有關(guān)部門(mén)依法批準(zhǔn)或者借用合法經(jīng)營(yíng)的形式吸收資金；（二）通過(guò)媒體、推介會(huì)等途徑向社會(huì)公開(kāi)宣傳；（三）承諾在一定期限內(nèi)還本付息；（四）向社會(huì)不特定對(duì)象吸收資金——個(gè)人向30人以上吸收存款；單位向150人以上吸收存款。同時(shí)，《解釋》還規(guī)定：“未向社會(huì)公開(kāi)宣傳，在親友或者單位內(nèi)部針對(duì)特定對(duì)象吸收資金的”，不屬于非法集資。
　　在“四個(gè)169817條件”基礎(chǔ)上，最高法還列舉了10種具體的非法集資形式，可以分為三大類(lèi)。一類(lèi)是假直接投資項(xiàng)目。比如，在房產(chǎn)界中以返本銷(xiāo)售、售后包租、約定回購(gòu)、銷(xiāo)售房產(chǎn)份額等方式；以轉(zhuǎn)讓林權(quán)并代為管護(hù)、以代種植（養(yǎng)殖）、聯(lián)合種植（養(yǎng)殖）等方式非法吸收資金的。例如，之前，營(yíng)口東華集團(tuán)以發(fā)展養(yǎng)殖螞蟻為名，承諾高額回報(bào)，非法集資近30億元。
　　第二類(lèi)是假間接投資。比如，不具有發(fā)行股票、債券的真實(shí)內(nèi)容，以虛假轉(zhuǎn)讓股權(quán)、發(fā)售虛構(gòu)債券等方式；不具有募集基金的真實(shí)內(nèi)容，以假借境外基金、發(fā)售虛構(gòu)基金等方式非法吸收資金的。
　　第三類(lèi)，就是利用民間“會(huì)”、“社”等組織非法吸收資金的。
　　所以，民間借貸古已有之，向親戚、朋友借款再多，也只是民間借貸，并不是法律意義上的金融活動(dòng)，不需要央行的批準(zhǔn)，也就沒(méi)“非法集資”一說(shuō)。但是，一旦通過(guò)現(xiàn)代媒體廣而告之，個(gè)人吸收存款的對(duì)象超過(guò)30人以上，就可視為非法吸收存款。我國(guó)刑法有“非法吸收公眾存款罪”、“集資詐騙罪”等罪名，前者的最高刑為10年，后者的最高刑是死刑。二者區(qū)別在于，后者不僅破壞“金融管理秩序”，而且是以非法占有（包括卷款潛逃、個(gè)人揮霍）集資款為目的。