指數基金之父博格通過《博格長贏投資之道》告訴我們，跨國公司億萬年薪的CEO們不是最賺錢的人，對沖基金經理才是最賺錢的群體；咨詢專家戴維·羅特科普夫通過《超級精英》透露說，這幾年最賺錢的人是詹姆斯·西蒙斯。通過名叫忻海的作者，我們能了解到西蒙斯賺錢的具體數字：2006年賺了17億美元，2007年賺了28億美元，2008年賺了25億美元……
忻海通過港本書《戰勝巴菲特的隱世股神》和中文簡體版《解讀量化投資：西蒙斯用公式打敗市場的故事》，為我們揭開量化投資之父的面紗。
半夜吃炸雞的大學生
或許因為忻海有量化金融學的博士背景，他對量化投資領域尤為關注。忻海博士畢業后第一份工作投身歐洲某投資銀行，他接觸到代號為“狼”的神奇客戶，從此視揭開“狼”之真面目為己任。《戰勝巴菲特的隱世股神》便記錄了揭開西蒙斯真實面紗的全過程。
忻海通過自己的博士生導師了解到西蒙斯是名數學天才，早在三歲時，就表現出對數學、形狀的興趣。西蒙斯只用了三年就完成本科課程，三年時間拿下數學博士學位。年僅23歲，西蒙斯回到母校麻省理工學院當老師。
西蒙斯在麻省理工學院讀本科時，當年的導師辛格回憶說：“西蒙斯的悟性很好，他能直觀地感受到數學的原理，這很罕見。”而讓同學記憶深刻的是，西蒙斯不僅學習用功，玩起來也異常瘋狂。“半夜吃炸雞”的經歷就是典型。
常常開夜車玩到凌晨，然后大家擠進西蒙斯的老爺車，開到學校附近一家很有名、半夜仍然開著門的烤雞店大吃一頓。導師辛格也常常在那里吃雞：一邊啃著骨頭，一邊啃著高深的數學問題，這讓不到20歲的西蒙斯覺得生活很是愜意。
數學教授闖入金融業
西蒙斯的大獎章基金自1988年成立以來，每年平均回報達35%以上，連巴菲特、索羅斯也望塵莫及，被稱為“量化基金之王”。這老頭六十大壽時，竟舉辦幾何學研討會慶祝！會上高手云集，但全是怪人。他是如何從一名頂尖數學教授轉身為金融界奉獻畢生精力的呢？
這還要從他讀博士時說起。話說，西蒙斯到加州大學伯克萊分校攻讀數學博士，其間他第一次結婚，婚禮上收到的禮錢全被西蒙斯拿去投資了。那時候，他跟美林的經紀人說，覺得投資股票很無聊，人家便隨口叫他去買大豆。誰知他真的投資大豆期貨，還賺了一筆錢。
23歲博士畢業后，西蒙斯回麻省理工大學當了一年老師，不安分的他后跳槽到哈佛大學當數學老師，干了兩年便又跳槽，加入了美國國防分析研究院。
國防分析研究院的工資比大學高多了，為生活負擔過重的西蒙斯緩解了不少壓力。不幸的是，3年后他被解雇了。但這就是他闖入金融圈的重要因素之一。
西蒙斯曾對人說，以前在國防分析研究院工作時，自己是一個小嘍啰，被人推人擠去的，最后又被一腳踢開，讓他一籌莫展。而自己當老板，獨自打拼，就沒有人可以解雇他了。
更有可能的原因是他在投資中賺到了大錢，嘗到錢滾錢甜頭的西蒙斯，自然希望成果越來越大。
從美國國防分析研究院出來后，西蒙斯在石溪大學教了八年書，期間，他和兩個數學系的同學還開過一家造地板的工廠，這家工廠的投資讓他賺到了60萬美元。更振奮人心的是，變現后的60萬美元投到商品市場，大炒期糖，在不到七個月內，變成了600萬美元！
這很可能是他走出象牙塔，闖入金融業的一個更為重要的原因。雖然石溪大學教書期間，西蒙斯和華裔數學家陳省身提出過著名的陳-西蒙斯理論。
成就量化投資教父之名
忻海在書中簡要地介紹過量化投資歷史，他說量化投資雖然和技術分析，趨勢投資有很多共通的地方，但不能在它們之間畫上等號。研究量化投資的手段，實在太多。除了高等統計學里面所羅列的研究方法之外，這些投資家們還用過模糊邏輯、神經網絡、隱馬可夫模型、小波變換、貝葉斯網絡、分型幾何、聚類分析等。這些分析方法聽上去聽復雜，但我們日常生活中接觸到的許多東西，比如網上搜索、天氣預報、疾病診斷、基因篩選，藥物研發等都有使用。
量化投資由來已久，出現不少大師，西蒙斯應該是最有名的一位。忻海通過自己的調查認為，西蒙斯團隊最有可能采取的是隱馬可夫模型。隱馬可夫模型指某種價格或者系統從上一個狀態跳到下一個狀態的隨機過程。由于下一步和上一步之間沒有直接的關系，也就說，這個系統沒有記憶。應用在金融界，隱馬可夫模型可用以推測目前的市場狀態，究竟是呈現趨勢還是在上落徘徊，到底是高波動性還是低波動性的狀態等。
1982年，西蒙斯成立復興科技公司。在成立鼎鼎大名的大獎章之前，西蒙斯已設立了Limroy基金，采用的是基本分析法，成績不俗。
既然Limroy基金運用基本分析也能取得成功，為什么要轉為純粹的量化型呢？一種解釋是，量化投資可以降低投資風險。試想想，西蒙斯先生努力十年去維持Limroy的佳績，每天要承受巨大的心理壓力，又要隨時隨地地保持高度警覺的狀態，肯定累死。
大獎章基金自1988年成立以來，每年平均回報達35%以上。資料顯示，1990年，大獎章基金凈回報是55.9%；第二年是39.4%……1993年以后，大獎章不再接受新的投資；從2002年開始，西蒙斯更逐步把外界投資人的錢全部返還。現在，大獎章基金的受益者就只有西蒙斯和復興科技的員工。
可以說復興科技公司的員工，個個都是超級富豪。西蒙斯的干將主要來自3個地方：一個是石溪大學的數學系，過去他曾是系主任，打造成全美名列前茅的數學系；另外一個是老東家國防分析研究院。第3個地方令人備感驚奇：IBM公司的語音識別實驗室。有人曾說，當年西蒙斯把整個語音識別實驗室的精英統統都挖走了。
很多人曾問西蒙斯，為什么要搜羅世界上最優秀的語音識別專家來從事金融研究。他回答道：“投資和語音識別其實很相似，都是要預測下一點發生的事情。”也就是說，通過對目前已知的各種資訊進行分析，去偽存真，然后判斷下一點最可能會發生的事情。
用頂尖的科學家從事投資研究，這就是西蒙斯的投資命門吧。
現在的量化投資領域已超出模型之間的競爭，成敗其實取決于如何組建一個強有力的研究團隊，去不斷發現新的異常，開發新的模型。不過，要模仿西蒙斯投資卻不容易。西蒙斯的雇員薪酬屬頂尖級數，要挖走他的人，成本很高。要知道，除了退休或者尋找其他人生目標、生活刺激之外，復興科技的員工很少跳槽。
與巴菲特的優劣對比
復興科技有一種特殊的研究氛圍去吸引科學家，西蒙斯也有一股獨特魅力去留住人才，所以對沖基金小圈子內，有人戲稱他為“對沖基金之王”。
西蒙斯為人謙遜，并不接受這類封號。他曾把自己的投資風格與巴菲特比較，說自己是粗放耕種。“在大片麥田中央放一個噴水灌即可，每一根麥穗看起來不是特別好，但整體收成又不太差，靠數量取勝。而巴菲特則是密集精耕，他的麥穗種得不多，但每一根都是精品。”
“我們的投資方法正好是兩個極端”，西蒙斯說。
