一年之計在于春。年初正是制定各種理財計劃的好時機。如何在通脹與加息預期強烈的前提下，保障資金安全，讓錢生錢？理財專家建議投資者關注具有基本保障和抗通脹雙重功效的保險產品。專家預測：去年獨領風騷的分紅險，仍將成為虎年保險明星；萬能險銷售將會逐漸升溫、穩定增長；而投連險能否強勢回歸則取決于虎年資本市場的表現。

　　分紅險：隨息而動抵御通脹

　　歲末年初，中國人壽、新華保險、泰康人壽、中意人壽、信泰人壽等多家保險公司紛紛推出新產品以期在虎年壽險市場搶得好頭彩。其中，分紅險新品最多。
　　中國人壽年初專為追求穩健理財的高端客戶推出了“福祿雙喜”、“福祿尊享”兩款分紅產品，客戶可根據自己的喜好，選擇具有重疾和豁免保費功能的專屬附加險；新華保險的“尊享人生全能理財計劃”既傳承了新華保險經典的保額分紅特色，還具有快速雙重領取、資金二次計息、賬戶服務靈活等諸多優點；友邦保險通過個險渠道發售的一款金喜洋洋年金產品，繳費期間為八年，客戶可自由選擇繳費期結束后每年領取年金的數量。
　　還有一些保險公司針對通脹擔憂和加息預期，對現有的分紅型保險進行改造，使其更具抗通脹功能。太平洋壽險日前推出的“人生四季福相伴”產品組合，根據客戶不同人生階段的具體需求進行配置，使產品具有更大的靈活性。
　　保險專家表示，分紅險在加息周期中，分紅隨息而動可以有效規避通脹。而保監會關于“保險公司至少應將分紅保險可分配盈余的70%分配給客戶”的規定，也可以讓保戶分享到保險公司的投資收益。
　　“2010年分紅險再續強勢應該不算意外。現階段我國保險業所處的發展階段非常適合分紅險的發展。據測算，分紅險的保費增速與前一年的投資收益率高度正相關。從目前的數據看，2009年我國整體保險行業的投資收益高于預期，保險公司取得的豐厚投資回報所帶來的高分紅，必將刺激2010年分紅險保費高增長。另外，2009年10月1日頒布的新《保險法》大大拓寬了保險資金投資渠道，擴大了投資有價證券的范圍，允許投資不動產，這無疑增強了未來分紅險的收益預期。”北京中天嘉華理財顧問有限公司高級理財師李大治說。
　　在采訪中，多位保險公司人士表示，分紅險仍將作為公司今年的主打產品。中國人壽相關負責人稱，公司今年的產品策略仍以傳統險和分紅險為主，并把新推出的兩款“福祿系列”分紅險產品作為主打產品。
　　平安人壽市場部負責人表示，分紅產品適合的客戶群很廣泛，從未成年人到成年人，從注重保障到保障與收益兼顧的客戶均可購買。可供選擇的分紅產品很多，客戶可根據需要，選擇合適的交費期限和保障功能的產品進行購買。
　　不過，業內人士也提醒，分紅險適合有穩定收入來源、短期內又沒有大宗購買計劃的人士。而對于收入有限的投保者而言，首先應當購買的是諸如定期壽險、意外險等側重保障、不帶保費返還、不帶分紅的純消費型保險，以便用最低的保費獲得最大的保障。

　　萬能險：結算利率上調搶市

　　隨著加息預期越來越強烈，從2009年12月開始，國內兩大保險巨頭相繼調高萬能險的結算利率，中國平安上調了12.5個基點，達到4.5%；中國人壽上調了10個基點，達到4%。
　　據業內人士介紹，萬能險的投資收益大部分來自于存款。自2008年9月降息通道打開后，銀行一年期存款基準利率一度調至2.25%，逼近了歷史最低水平。“在這種情況下，共有20余家保險公司相繼下調了萬能險結算利率，有些產品甚至停售了。而在目前資金市場價格處于低位和升息的預期下，萬能險可以同時享受資金價格優惠和資產價格上升的雙重利好，因此很多保險公司相繼上調或準備上調萬能險產品的結算利率。”中美大都會首席壽險規劃經理李春說。
　　業內人士分析指出，隨著加息的腳步越來越近，萬能險在2010年應有不錯的行市。“萬能險結算利率的上升可能會吸引一部分客戶重新購買，但2010年萬能險的銷售情況不好預測，它取決于監管部門壽險調整、保險公司的經營策略以及加息預期會不會實現。”一位保險公司的銷售負責人對記者說。

　　投連險：適合高端客戶避債

　　在三大投資型險種中，投連險最令人愛恨交織。2007年資本市場的火爆讓不少投資人興奮不已，但隨后股市的低迷又讓投連險市場進入了一個前所未見的低谷。“今年資本市場震蕩會加劇，因此我認為應適當配置投連險產品。”瑞泰人壽廣東分公司副總經理周昕表示。
　　一些投資者喜歡將投連險和基金進行對比。
　　對此，周昕分析：實際上投連險是對基金進行優化，是通過專家篩選出優質基金形成的基金組合。通常還會設置進取型、成長型、平衡型、增值型、穩健型等多個不同風險的賬戶，供投資者轉換。
　　另外，相比基金，投連險還有一個好處，就是可實現避稅、避債。如果買基金或投資股票，一旦出現債務糾紛就必須將其拿去償還債務，而保險產品則可以規避債務。從這個角度說，投連險很適合高端客戶進行資產配置。
　　不過，專家也提醒投資者在挑選投連險時一定要考慮公司的專業程度和投資基金的長期業績及歷史經驗，并且要比較費率，尤其是在市場震蕩時期。“在宏觀經濟充滿不確定性的背景下，證券市場波動加劇，呈震蕩走勢。公募基金在波動市中往往不能獲取良好收益，這將極大地影響到投連險產品的收益率。”諾亞財富市場部總經理陳懇說。