“定期存款快到期了，年終的獎金也有盼頭了，現在就想看看這筆錢怎么投資比較好。總是希望風險低一點，收益高一點吧。”這是王小姐最近開始考慮的一個問題，也是許多人在臨近年末會面臨的一個投資困境。面對銀行理財產品、黃金交易、基金選購等等投資方式的呼喚，大眾該如何選擇適合自己的理財方式？

銀行理財產品的誘惑

經濟參考報資料照片

    銀行的個人理財產品素以期限短、收益高而頗得投資者青睞。某股份制商業銀行近期推出的一年期人民幣理財產品，其中五萬元起點的理財金額，預期年收益率3.42%，30萬元起點的年收益率為3.62%，都明顯高于同期人民幣定期存款的利率2.016%。
    同時，投資者往往也看中人民幣理財產品低風險的優勢。比如前述理財產品匯集的資金即用于江蘇寧滬高速公路項目，該銀行對其進行后續貸款支持。作為一種信托產品，銀行給予了保本保息的承諾，凸顯著風險較低的特點。
    與人民幣理財相比，外幣理財以其更高的收益率吸引著投資者的視線。然而，匯率的變化則使外幣理財產品在風險性上處于劣勢。如何將人民幣和外幣理財相結合，從低風險中獲得更高收益成為了銀行和投資者共同關注的方向。
    也有銀行推出半年期的理財計劃，即是將人民幣投資收益與國際金融市場投資產品相連，投資人在銀行開立人民幣和美元兩個賬戶，同時存入一定數量的人民幣資金，產品到期時，銀行返還投資人人民幣本金，并以美元支付投資人的投資收益。其中長期產品更有附加匯率保護機制，避免因人民幣升值帶來的收益縮水。
    投資期限靈活、按期推出則是銀行理財產品的另一優勢，投資者在每個月的期限內都可以購買，而不必因為錯過上一期而后悔，十分方便。
    然而，在了解理財產品的過程中，我們也發現，投資理財的起點額往往較高，如上的兩個理財計劃，人民幣起點都為五萬元，這也是一般人民幣理財產品的門檻。外幣方面，不少銀行要求5000美元、四萬元港幣以上。此外，對于銀行給予的預期收益率和實際收益率，投資者也要對兩者可能存在的差距有所心理準備。

炒金理財需謹慎

    “不要迷信黃金只漲不跌，應該先了解市場再參與市場。”高賽爾金銀有限公司首席黃金分析師王瑞雷說。
    對于臨近年末的市場趨勢，王瑞雷表示，從2001年至2006年，每年年末黃金行情都會上漲，“因為11月是印度的排燈節，同時也是印度的婚嫁高峰期，而在國際市場上，印度是世界上黃金需求最大的國家，在這段時間內，黃金需求達到一個高峰。同時，第四季度臨近年末，也是西方和中國傳統節假日集中的時間段，購買黃金用來收藏、擺設或者送人都是很好的方式。”這些原因都刺激了黃金市場的需求，推動黃金價格上漲。
    但是投資者不能僅僅看到這些現象就認為黃金永遠不會跌而進行盲目投資。“實際上黃金的價格與美元走勢、國際原油價格都是息息相關的，是隨時波動的。”王瑞雷說，“黃金具有“金融+商品”的屬性，其中與金融成反比，與商品成正比。”黃金與美元的負相關即屬于前者，而與原油的高度正相關則達到了0.9。
    據王瑞雷介紹，目前國內黃金市場還比較單一，主要為投資性金條、收藏性金條和上海黃金交易所的延期交易。近期市場上蜂擁上架的賀歲金條就屬于收藏性金條，受市場黃金價格影響較小，而且因為是用于收藏或者送人，其中存在著溢價，投資者也不會在乎。王瑞雷認為賀歲金條用來理財不劃算，投資者可選擇投資性金條或者黃金股票。雖然有更多的人買會推動價格的上漲，但是年底黃金市場不會有太大的變動，較為穩妥。

基金難做　安全為主

    雖然基金投資在不同階段會有結構調整，收益高的同時風險也大，但是基金投資專家認為相對于股票的高風險而言，基金投資仍有其優勢，鼓勵大家投資。東方基金管理有限責任公司的付勇說：“如果風險要求比較小，可以選擇貨幣市場基金，保守一點的二級市場即股票市場。”他同時提醒，客戶在選擇基金投資過程中，需結合自身特點，個人的風險偏好，甚至個人年齡、性別，綜合考慮進行選擇，以增加穩定性。
    以東方基金8月份推出的金賬簿基金為例。作為一種風險控制嚴格的貨幣市場基金，其一年的市場收益率可達1.9%，不僅比銀行的活期利率高，而且可以隨時收回。對于不能買股票的投資者而言，用債券、銀行票據、定期或者活期存單進行投資，在安全方面有了保障，也符合投資者求穩的心態。

保險：理財與保障兼顧

    分紅保險是目前保險產品的主流。作為一種具有儲蓄功能附帶投資風險的業務，分紅險安全性好，除具有基本保障功能外，每年還可以根據分紅保險業務的經營情況，決定紅利分配，可以說是集銀行儲蓄、股票基金和傳統保險于一身。體現在具體險種上，如中國人壽的國手千禧理財兩全保險，不僅包含身故風險保障，投保人每三周年還可以獲得中國人壽按基本保險金額的5%給付的生存保險金。而根據上一會計年度分紅保險業務的實際經營狀況確定的紅利分配，投保人可以現金領取或累積生息的方式來處理。
    當然，在看到分紅險的保險、投資兩不誤的優點時，也需注意分紅險變現能力較弱，分紅也不固定，對于收入不穩定者而言并不是最佳的選擇。因此，專家提醒投資者在選擇投資時仍要保持一顆清醒的頭腦，進行理智的選擇，避免盲目跟風。
    此外，進入到冬季、年關，隨著大眾活動的頻繁開展也帶了隱患，購置各類健康險、意外險也是一種選擇。
    太平洋保險推薦了2000元可保一萬元的安居理財險種。工作人員介紹：“安居理財類似于銀行的貸款，一年到期，保險公司歸還2000元本金，以及2.25%的保值增值金。”其承保范圍包括房屋住宅，室內財產如家具、電器、服裝等，以及特約財產如現金、金銀、珠寶、玉器、首飾。新華人壽則主推“多保通吉祥卡”，“多保通”每份保費100元，可保一般意外事故，特定交通意外，航空意外，保額可達20萬元。