今年，銀行融資業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整大幕將拉開。《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者近日從知情人士處獲悉，監(jiān)管層今年仍然把嚴(yán)控房地產(chǎn)貸款風(fēng)險(xiǎn)放在重要位置，并且要求銀行高度關(guān)注重點(diǎn)企業(yè)，繼續(xù)強(qiáng)化“名單制”管理，防范個(gè)別企業(yè)資金鏈斷裂可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)傳染。
　　除此之外，“銀監(jiān)會(huì)已對(duì)商業(yè)銀行潛在的信用風(fēng)險(xiǎn)新趨勢(shì)發(fā)出預(yù)警，其一，鋼鐵、光伏、船舶等行業(yè)的信用違約風(fēng)險(xiǎn)向上下游行業(yè)和關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè)鏈蔓延；其二，煤炭、木材、水產(chǎn)貿(mào)易等領(lǐng)域重復(fù)抵押等違規(guī)模式的融資擔(dān)保風(fēng)險(xiǎn)上升。目前，從區(qū)域看，信用違約風(fēng)險(xiǎn)正在由長(zhǎng)三角地區(qū)向其他東部省市和中西部地區(qū)多點(diǎn)擴(kuò)散。銀行根據(jù)市場(chǎng)狀況也在加速調(diào)整融資業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和布局。”上述知情人士透露。
　　接受《經(jīng)濟(jì)參考報(bào)》記者采訪的業(yè)內(nèi)專家認(rèn)為，“目前，銀行不僅面臨利率市場(chǎng)化改革的沖擊，而且還包括互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)涉足金融領(lǐng)域等非傳統(tǒng)性競(jìng)爭(zhēng)的影響，信貸投放整體處于‘去產(chǎn)能’的過程。因此，銀行資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)面臨著劇烈調(diào)整，預(yù)計(jì)市場(chǎng)對(duì)信用風(fēng)險(xiǎn)的擔(dān)憂會(huì)階段性上升。”
　　實(shí)際上，對(duì)于房地產(chǎn)貸款而言，銀監(jiān)會(huì)主席尚福林在2014年全國(guó)銀行業(yè)監(jiān)管工作會(huì)上就警示部分銀行存在房地產(chǎn)貸款集中度過高的問題。截至2013年末，有20家銀行涉及房地產(chǎn)類貸款達(dá)20.9萬億元，這大概占2013年末銀行業(yè)貸款余額的33%。另外，截至2013年9月末，20家主要銀行機(jī)構(gòu)房地產(chǎn)貸款及以房地產(chǎn)為抵押的貸款占各項(xiàng)貸款比重高達(dá)37.9%，抵押品風(fēng)險(xiǎn)較大。
　　“興業(yè)銀行無論是表內(nèi)還是表外的房地產(chǎn)融資業(yè)務(wù)占比在同行中較高，因此，管理層出于業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和業(yè)務(wù)模式調(diào)整的需要，作出了相關(guān)決定，即暫停鋼鐵、水泥等房地產(chǎn)供應(yīng)鏈金融業(yè)務(wù)、股權(quán)融資模式的夾層融資業(yè)務(wù)，以及房地產(chǎn)開發(fā)貸款，這一直將持續(xù)到3月底，但期間不包括暫停土地儲(chǔ)備貸款和按揭貸款。”國(guó)泰君安銀行研究員邱冠華分析稱。
　　據(jù)悉，還有招商銀行、交通銀行等則延續(xù)了2013年的房地產(chǎn)貸款政策，“總量控制”且“區(qū)別對(duì)待”。而這也是銀行在去年內(nèi)對(duì)包括鋼鐵、船舶、光伏等產(chǎn)能過剩行業(yè)的放貸政策。央行統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)表明，去年，銀行對(duì)部分“兩高一剩”限制行業(yè)的貸款增速明顯放緩，截至2013年末，鋼鐵業(yè)中長(zhǎng)期貸款同比下降10.7%，建材業(yè)中長(zhǎng)期貸款則同比下降了3.3%。
　　央行四季度貨幣政策執(zhí)行報(bào)告明確指出，下一步在支持金融創(chuàng)新的同時(shí)，要加強(qiáng)對(duì)理財(cái)、票據(jù)和同業(yè)業(yè)務(wù)發(fā)展?jié)撛陲L(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)與防范。這意味著，信托、理財(cái)、同業(yè)業(yè)務(wù)會(huì)在今年受到更為嚴(yán)格的監(jiān)管，銀行信貸資產(chǎn)將出現(xiàn)表外融資向表內(nèi)信貸轉(zhuǎn)移的新變化，這在一定程度上有助于防控金融風(fēng)險(xiǎn)。
　　業(yè)內(nèi)專家普遍認(rèn)為，從去年銀行放貸規(guī)模上可以看到，中小銀行在優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)過程中顯現(xiàn)出了較大的市場(chǎng)活力，但是，銀行信貸資金仍面臨較大壓力，一方面產(chǎn)能過剩行業(yè)資金鏈緊張狀況已拖累了銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量下行，另一方面銀行表外融資風(fēng)險(xiǎn)正在暴露。
　　招商證券固定收益部研究員分析稱，“目前，銀行非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)等高收益資產(chǎn)利率還維持在高位，而債券收益率已經(jīng)大幅下行，在這樣的背景下，今年監(jiān)管層可能會(huì)像去年一樣，再次尋找新平衡。”
　　“我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展仍處于一個(gè)調(diào)整的過程中，而在經(jīng)濟(jì)調(diào)整的大環(huán)境下，商業(yè)銀行還面臨著金融市場(chǎng)化的加速推進(jìn)。這意味著，與以往任何時(shí)候相比，商業(yè)銀行特別是中小銀行在今年更需要關(guān)注和防范利率風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)及操作風(fēng)險(xiǎn)。”興業(yè)銀行首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家魯政委認(rèn)為。
　　交行金研中心分析師鄂永健同樣預(yù)計(jì)，“未來銀行業(yè)通過非信貸渠道的資產(chǎn)創(chuàng)造、貨幣創(chuàng)造能力將受到限制，這也是壓縮實(shí)際信貸投放、控制社會(huì)融資規(guī)模過快增長(zhǎng)的方式之一，并將助推部分融資需求轉(zhuǎn)回風(fēng)險(xiǎn)管理更為完善的表內(nèi)貸款。”